香港数字银行进军保险市场：机遇与挑战并存

在低利率环境下，香港保险产品的高回报率吸引着投资者。蚂蚁银行、PAO Bank等持牌数字银行进军保险市场，分销高收益产品。银保合作在香港虽非新鲜事，但市场份额长期受限。市场期待数字银行能推动香港保险销售模式数字化转型。

然而，该业务模式面临挑战：数字银行客户增长放缓、活跃度不足；受金融监管及产品特性限制，短期内难以撼动线下代理人主导的市场格局。

互联网系数字银行加速布局港险

陈多（化名）在内地社交媒体推广万通保险的稳得利储蓄计划，宣称通过支付宝香港入口购买，期满回报可达112.8%，但要求投保人亲赴香港，通过蚂蚁银行开户购买。2025年3月初，PAO Bank进军保险业务，提供一般保险及人寿保险。2024年底，蚂蚁银行香港进军保险金融科技市场，与万通保险国际达成合作，提供线上投保服务。部分数字银行推出产品优惠，如PAO Bank联合推出的储蓄计划，保证回报率可高至4.70%。

目前共有8家持牌数字银行，半数已涉足保险销售。这些银行多具有内地互联网背景。对于互联网系数字银行开展保险销售的区域限制，业内一直高度关注。这些数字银行在实际操作中大多严格执行地域限制规定。

为何纷纷进军港险市场

内地居民赴港投保的人寿保险新增保费增长显著，银保渠道作为港险销售的重要渠道之一，近期也较为火热。数字银行在经历爆发期后，正陷入“三低”困境。香港战略咨询公司Quinlan and Associates的报告指出，香港数字银行客户群增长逐年放缓。据香港金管局发布的《虚拟银行检讨报告》，8家虚拟银行在2023年共亏损约29.9亿港元。北京市社会科学院副研究员王鹏认为，香港虚拟银行盈利难主要是因为前期投入较大、受到严格的法规政策限制、公众对其认知度仍然不足。

一名港险观察人士指出，香港数字银行以保险等新金融服务为抓手，一定程度上或可实现收入结构多元化，改变目前的营收困局。

暂难重塑行业格局

香港的传统售险模式主要依靠线下的经纪人及代理人，数字化程度普遍较低，为科技巨头入场提供了“改造空间”。香港金融发展管理局报告显示，中国香港保险业数字化水平落后于荷兰、美国等市场。监管已在进行系列改革，如全面应用“智方便”平台、扩大人工智能资助计划至保险业等。

一名互联网系数字银行人士介绍，近年来，这些具有内地基因的银行、中介机构积极布局港险分销市场，也对行业生态产生潜移默化的影响。不过，业内也认为，目前数字银行分销港险或存在一定难点。一名香港保险业资深从业人士指出，数字银行在分销复杂保险产品时面临显著挑战。一名数字银行人士表示，数字银行并非港险销售主力渠道，小红书等平台上的营销内容多为代理人个人行为，与银行官方业务无关。

（图片来源：香港金融监管局）（文章来源：第一财经）

声明：

1. 风险提示：以上内容仅来自互联网，文中内容或观点仅作为原作者或者原网站的观点，不代表本站的任何立场，不构成与本站相关的任何投资建议。在作出任何投资决定前，投资者应根据自身情况考虑投资产品相关的风险因素，并于需要时咨询专业投资顾问意见。本站竭力但不能证实上述内容的真实性、准确性和原创性，对此本站不做任何保证和承诺。
2. 本站认真尊重知识产权及您的合法权益，如发现本站内容或相关标识侵犯了您的权益，请您与我们联系删除。